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随着经济周期放缓，利率下行已是一种趋势，在一些发达国家甚至出现了负利率，比如日本，德国。受经济降速，疫情的影响，各行业停滞不前。那么我们的财富如何安全保值、增值成了大家最关心的话题，年金险热度随之走高。同时，增额终身寿险也走进了普通消费者的视野。
今天说说比较火的人寿保险——增额终身寿险。
它是寿险中的一种，以人的生命为保险标的。道理说白了，其实很简单：人去见马克思了，保险公司赔钱给受益人。
终身寿险，又分为定额终身寿险和增额终身寿险这两种。保险合同的期限都是人的一生，它们的共同点是买了之后是肯定会在某一时间得到赔付的。
那么它跟传统终身寿险区别何在？
相比传统的定额终身寿险，保额是随着时间推移而增长的。而传统的终身寿险保额是固定不变的，每年缴纳固定一笔保费，现金价值增长缓慢，流动性相对差，杠杆率从高到低。
而增额终身寿险保额是随着时间推移而增长的，每年缴纳固定一笔保费，现金价值增长快，保费缴纳满期后，现金价值一般等于所缴纳保费的90%，基本持平保费，甚至更高，流动性强，杠杆率从低到高。
总地来说，它不像定额终寿一样什么时候出险都赔确定的保额，而是不确定的。活得越久，赔得越多。
现金价值非常高，可以花式运用。现金价值可以说是增额终寿的重头戏，它的现金价值也是逐年递增的，也就是你的“钱在不断增值”。
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提及终身寿险，大家往往首先想到的关键词就是“财富传承”。但增额终身寿险，却绝不止于此。可以储蓄、理财、抗利率下行......就因为他的现金价值高。
现金价值就是你保单的价值，可以灵活运用。犹豫期后退保、减保，退款金额就等于对应的现金价值。如你急需用钱，还可以保单贷款（最高可贷现金价值的80%）应急。
投保一份增额终寿，就相当于是在保险公司放了一笔钱，这笔钱终身增值，你需要钱了可以向保险要。要多少、什么时候要，你说了算，剩下的部分继续复利增值。
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所以，终身寿险必然就具有以下三大特征：
而在经济下行的环境下，增额终寿的这三大特征为我们带来了了四大作用：
一、收益确定
金融界有句话说的好，过往的业绩不能代表未来的收益，只有确定的收益才是稳定可靠的，在利率下行的趋势下，如何利用一部分闲散资金锁定利率成了投资者考虑的范围，比如定期储蓄和国债等债券投资，但不能长期锁定利率，到期后会出现再投资风险。
增额终身寿是一款和生命挂钩的保险，能够终身锁定利率。收益写入合同条款，明明白白，受保险法和合同法约束。收益率在3%-3.5%之间，能够在一定程度上抵御通货膨胀，具体不同的公司会有不同差别。
二、强制储蓄，提取灵活
增额终身寿拥有身故责任，每年缴纳固定的一笔保费，保额随着时间增长，是一款成长的人寿保险。杠杆率从低到高，在总保费缴纳完毕后，现金价值等于所缴纳保费的90%，甚至更多，现金价值增长快。在未来对现金流需求的时候，可以通过减额取保或则保单贷款解决对现金流需求的问题，给自己一笔稳定持续的现金流，比如子女教育金，创业金，婚姻嫁妆，养老等。
现金价值是保险事故未发生时你的保单值多少钱，保单流动性的体现，相比银行储蓄活期储蓄，那肯定是无法比较的。
在市场经济周期不景气的情况下，一些投资者为了规避市场所带来的风险和亏损，会趸交(一次性)保费，在市场周期明朗时，会通过减额取保等措施来选择一些收益更高的金融资产，有效规避一些系统性风险。如若现金价值提取完后，相应的保单也就失效了。
三、身故风险
增额终身寿险无论如何，是一款人寿保险，身故或全残是需要支付赔偿金的。相比传统终身寿险，身故保额是随着时间推移增长的，前期未缴纳完保费，保额相比传统终身寿险保额低，杠杆率由低到高。
现在拿我的一个客户举例说明，他三年缴费期，每年缴纳元，身故理赔金首年是，现金价值是，第三年理赔金达到了，而现金价值已经达到，而总共保费是，以此类推。
四、传承财富
由于中国改革开放以来，财富的快速积累，高净值人群越来越多。如何守住自己的财富，节点免税成了需要思考的问题。
一般传承财富，要么涉及到继承权公证，要么就是涉及到法律风险或则是门槛过于高。而人寿保险理赔金无需进行继承权公证，省去了不必要的法律风险和成本，毕竟涉及到继承权的问题都比较恼火，相比信托的门槛来说不高，各有优势，各有利弊。
增额终身寿险属于人寿保险，受保险法的约束，资金安全可靠。至于某些保险从业人员鼓吹的人寿保险避债避税，欠钱不还，离婚不分之内的话，投保人、被保险人、受益人是相对独立的个体，需要证明他们之间是没有共同性。我觉得人寿保险用资产隔离，节点免税来说更为恰当。
中国目前来说未开征遗产税，如若未来开证遗产税，可以利用寿险身故理赔金的高杠杆效应，提前支付遗产税，防止看到巨额遗产而无法缴纳现金无法继承的困惑，可以起到以小博大，毕竟有钱不代表现金流充足。
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说了这么多，增额终身寿适合哪些人购买呢？
1、有子女关爱规划需求的客户：
增额终身寿有快速累积财富的效果，可以保证足够的流动性，在子女成长周期中面临大额支出，不会被完全限定于固定时间领取。比如原计划是大学后出国，可能实际变成了高中就打算出国念书，具体的规划诉求提前了7年，这时候增额终身寿的高现价可以灵活应对，按照客户的实际需求支出；另外在具体需求支出中，客户可结合实际情形灵活调整支出额度。比如一般大学或出国留学，因为要购买大量生活和学习用品等，往往第一年开支相对较高，在具体使用教育金时就可以在第一年多支取一些。
2、有退休养老规划需求的客户：
可以按照自身规划，灵活选定退休时间。按照目前的退休时间来看，推迟到65岁，如果客户打算55岁退休，完全可以利用增额终身寿的部分退保功能，在55-64岁的10年间，给自己创造一笔可支取的流动资金，实现提前退休的心愿；
另外，在养老需求中，可能面临其他更迫切的额外支出需求，如医疗费用支出等，如果其他资金已经用光，也可以使用提前动用这一部分资金。
3、有家庭理财配置需求的客户：
“安全无风险、收益确定”是增额终身寿的特点之一。收益固定，在购买之时即锁定终身，不受市场环境波动影响。如负利率、人民币升值贬值、 等等都不影响收益，穿越牛熊周期。增额终身寿作为保险产品，巧妙避开刚兑，着眼点在保障本身，保额增长带动现价增长，写进合同，保障了投保人的资金安全性；
同时它具有较好的短期流动性。具有较高的现价，灵活性更高，更能从容应对家庭理财目标的不断变化，同时也可使用保单贷款的方式创造现金流，也可快速抓住市场短期机会，获得更高家庭综合投资收益；
长期投资优势更明显。长短搭配，锁定了中长期利率和收益，配合短期理财产品，时间上组合更加合理，能抓住市场长期趋势，更容易实现预期收益目标。
4、有大额现金传承需求的客户
増额终身寿是安全便捷、固定增值，金额可期的现金资产传承方式，能比较充分的实现传承人的传承意图。传承对象可自主选择，同时也可视实际情况灵活调整传承对象；不受法定继承影响，无需进行繁琐的继承权公证，不需要去开各种证明，也不用担心发生争执。同时规避遗产税和其他资产方式留存的税，无其他传承相关费用。
5、有风险转移与保障需求的客户
増额终身寿是保障家庭品质不降级的重要资金。通过购买终身寿险将风险转嫁给保险公司，可以用部分资金撬起杠杆，同时释放了部分空余资金，可提供人身风险保障；同时它保障终身，保额逐年递增，在人身风险越高的阶段，保额越高。
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综合来看，增额终身寿是目前从属性和功能上来讲都非常强大的一款产品，虽然流动性无法同相应的存款类产品相比，但是保证锁定较长期限的同时，相应的流动性功能，已经能够满足客户具体功用，更好的解决规划难题了。